Opções trading screen

Como configurar suas telas comerciais (SPY, QQQ) Os mercados modernos evoluíram para organismos muito complicados com milhares de pontos de dados concorrentes de atenção. É nosso trabalho transformar essa informação em um conjunto eficiente de gráficos. Tickers. Índices e indicadores que apoiem nossos objetivos de lucro. Parte dessa tarefa exige a observação de amplas forças de mercado, enquanto o saldo exige um foco restrito em títulos específicos utilizados para executar nossas estratégias. A maioria dos comerciantes tem empregos e responsabilidades da vida real longe de casa. Forçando-os a acessar os mercados através de smartphones de tamanho reduzido, reunindo as informações necessárias para assumir novos riscos e gerenciar posições abertas para uma conclusão lucrativa ou não lucrativa. Essas pessoas se beneficiarão com as dicas de economia de tela apresentadas no Top Strategies Os Comerciantes remotos devem seguir. Uma minoria afortunada fica em casa ou em uma loja proprietária e troca a tempo inteiro. Essas pessoas precisam de informações mais detalhadas na tela, porque eles estão assumindo maior risco. Os dados adicionais cobrem o mesmo território que o participante remoto, mas em detalhes muito maiores. Além disso, eles precisam reservar espaço para a incubação de oportunidades futuras, com foco em grupos de mercado que não estão sendo negociados atualmente. Quantos monitores os comerciantes da casa precisam assistir os mercados de forma eficiente. A resposta mudou ao longo dos anos porque os preços dos monitores caíram substancialmente, enquanto as placas gráficas agora suportam rotineiramente múltiplas configurações de monitor. Dado o baixo custo, faz sentido adicionar tantos monitores como você pode caber confortavelmente no espaço reservado para a função, sem exceder seu orçamento ou sua capacidade de analisar prontamente as informações que você colocou sobre eles. Construindo telas de comércio efetivas De um modo geral, os comerciantes fazem um trabalho fraco capturando os três tipos de informações necessárias para suportar uma análise visual abrangente: observação de mercado, gerenciamento de posição e incubadora. Cada polegada quadrada do espaço da tela desperdiçada com gráficos ou dados desnecessários contribui para uma visão incompleta que pode ser dispendiosa em um estilo de negociação ativo. Quase todos os comerciantes cometeu o erro mais comum em algum momento das carreiras, ou seja, carregando telas com muitos gráficos e não suficientes tickers. Gráfico de reserva para tickers de relógio, com um segundo grupo definido para intervalos de tempo diferentes que se ligam a um único símbolo da lista de exibição. Se o espaço for limitado, adicione uma barra de ferramentas de intervalo de tempo a menos gráficos e flip através de diferentes configurações nesse gráfico. Os prazos específicos utilizados para esta análise devem corresponder à sua abordagem de mercado. Embora não esteja configurado em pedra, as seguintes configurações oferecem um bom ponto de partida: os gráficos obrigatórios podem incluir o seguinte: Se possível, mantenha dois conjuntos de gráficos SP-500, um para a sessão somente nos EUA, começando às 9:30 da manhã. ET e termina em 4:15 pm ET, e um segundo gráfico de futuros de 60 minutos de 24 horas que acompanha a ação noturna na Ásia e na Europa (veja Interpretação de Ação Peridona no Futuro do Índice). Este segundo gráfico é extremamente útil para se atualizar quando você abre sua estação de trabalho pela manhã. E sobre um ticker de notícias em tempo real. Esta é uma escolha pessoal, porque algumas estratégias contam com notícias de última hora para executar posições, enquanto a maioria funciona perfeitamente com um serviço autônomo de terceiros ou um fluxo de Twitter cuidadosamente com curadoria. Como regra geral, é melhor manter as notícias fora de seus gráficos e programas de dados, economizando o espaço precioso para gráficos e tickers de segurança. Configurações de amostra Essas imagens capturam métodos de destaque para usar o espaço da tela de forma eficiente, independentemente do número de monitores usados ​​para assistir os mercados financeiros. Os painéis nestes exemplos variam bem ao adicionar novas telas, ou ao carregar um laptop pequeno para viajar. Quando pressionado por espaço, reduza o número de gráficos e valores mobiliários, mantendo todo o conjunto de índices e indicadores. O painel superior (1) destaca os principais benchmarks. Mostrando informações detalhadas sobre os índices Dow Industrial Average, SP-500, Russell-2000 e Nasdaq. Os contratos de futuros SP-500 e Nasdaq-100 se sentem ao nível dos olhos para que os comerciantes possam assistir em tempo real durante o dia do mercado. As colunas de dados abertas, altas, baixas e últimas revelam como o preço atual está interagindo com os níveis-chave, que também marcam o suporte intradiário e a resistência. O painel central esquerdo (2) desconstrói a tela de profundidade de mercado de nível 2, eliminando colunas estranhas em favor de uma visão simplificada que exibe apenas preço e tamanho. Os dados do centro de mercado não são mais úteis porque a grande maioria das transações intradias nunca chegam a essa tela, devido aos algoritmos de negociação rápidos de alta velocidade (HFT). O ticker de tempo e vendas no lado direito também foi reduzido aos elementos principais, mostrando apenas tempo, preço e tamanho. O painel direito do centro (3) exibe uma visão simplificada do portfólio para posições de longo prazo. Não é necessário, mas extremamente útil quando uma posição explode e requer a atenção dos comerciantes. O painel inferior (4) contém informações detalhadas sobre posições abertas, bem como títulos que estão sendo vigiados para entrada. A variação de preços e porcentagens mede o desempenho intradía enquanto o volume e o volume médio revelam o nível de atividade, em comparação com as sessões anteriores. As colunas abertas, altas, baixas e últimas substituem gráficos em muitos casos, permitindo uma visualização fácil do padrão diário. Os painéis superior esquerdo (1) e superior direito (2) exibem dados reduzidos nas listas de ticker secundário. Estes são compilados ao longo do tempo através de notícias, varreduras, trabalhos de casa, jogos de mídia e todas as outras maneiras em que encontramos configurações comerciais interessantes. As colunas volume e volume médio são especialmente importantes nessas listas porque identificam títulos ativos apenas em um olhar. O gráfico (3) liga para tickers em todos os painéis através do símbolo verde na parte superior esquerda. Os comerciantes também podem exibir intervalos de tempo, de 2 minutos a cada mês, clicando na barra de ferramentas superior. Os painéis superior esquerdo (1) e centro esquerdo (2) exibem os índices de mercado e os índices de chave não mostrados na primeira tela. Aprender a interpretar essas informações de plano de fundo corretamente leva tempo, mas o esforço vale a pena porque cria habilidades significativas de leitura de fita (veja o quão importante é a leitura de fita em mercados modernos). O painel superior direito (3) contém as mesmas colunas que outras listas secundárias, mas concentra-se em uma energia e commodities específicos do grupo de mercado neste caso. Finalmente, o quadro inferior esquerdo (4) mantém um VIX em tempo real em exibição, enquanto o gráfico inferior direito (5) mostra uma segurança básica que você vai assistir durante anos ou décadas. The Bottom Line As telas de negociação bem organizadas resumem a ação do mercado intradiário, quebrando-a em picadas digeríveis que podem acelerar decisões comerciais complexas, bem como expor condições que podem surgir em grandes manifestações. Selloffs e reversões. Quando cuidadosamente construído, essas telas marcam uma vantagem negociável definível que pode durar uma vida. Princípios básicos: Como ler uma tabela de opções À medida que mais e mais comerciantes aprenderam sobre a multiplicidade de potenciais benefícios disponíveis para eles através do uso de opções, a negociação O volume em opções tem proliferado ao longo dos anos. Esta tendência também foi impulsionada pelo advento do comércio eletrônico e disseminação de dados. Alguns comerciantes usam opções para especular sobre a direção dos preços, outros para proteger posições existentes ou antecipadas e outros ainda para criar posições únicas que oferecem benefícios que não estão rotineiramente disponíveis para o comerciante do contrato subjacente de ações, índice ou futuros (por exemplo, a capacidade de Ganhar dinheiro se o título subjacente permanecer relativamente inalterado). Independentemente do seu objetivo, uma das chaves do sucesso é escolher a opção certa, ou a combinação de opções, necessárias para criar uma posição com as compensações de risco para recompensa desejadas. Como tal, o comerciante de opções experiente de hoje geralmente está procurando um conjunto mais sofisticado de dados quando se trata de opções do que os comerciantes de décadas passadas. 13 Os dias antigos do Relatório de preços de opções 13 Nos antigos, alguns jornais costumavam listar linhas e linhas de dados de preços de opções quase indecifráveis ​​profundamente dentro de sua seção financeira como a exibida na Figura 1. 13 13 Figura 1: Dados de opções de 13 a O jornal 13 Investors Business Daily e o Wall Street Journal ainda incluem uma listagem parcial de dados de opções para muitos dos estoques opcionais mais ativos. As listas de jornais antigos incluíam, basicamente, apenas o básico um P ou um C para indicar se a opção uma chamada ou uma colocação, o preço de exercício, o último preço de negociação para a opção e, em alguns casos, volume e números de interesse aberto. E enquanto isso tudo era bom e bom, muitos dos comerciantes de opção de hoje têm uma maior compreensão das variáveis ​​que impulsionam negociações de opções. Entre estas variáveis, há uma série de valores gregos derivados de um modelo de precificação de opções, volatilidade da opção implícita e a disseminação de bidask. (Saiba mais em Como usar os gregos para entender opções.) 13 Como resultado, mais e mais comerciantes estão encontrando dados de opções por meio de fontes on-line. Embora cada fonte tenha seu próprio formato para apresentar os dados, as variáveis-chave geralmente incluem aquelas listadas na Figura 2. A listagem de opções mostrada na Figura 2 é do software Optionetics Platinum. As variáveis ​​listadas são as mais vistas pelo comerciante de opções mais bem educado de hoje. 13 13 Figura 2: Opções de chamada de março para a IBM 13 Os dados fornecidos na Figura 2 fornecem a seguinte informação: Coluna 1 OpSym: este campo designa o símbolo de estoque subjacente (IBM), o mês e o contrato do contrato (MAR10 significa março de 2018), O preço de exercício (110, 115, 120, etc.) e se é uma chamada ou uma opção de venda (um C ou um P). Column 2 Bid (pts): O preço da oferta é o preço mais recente oferecido por um market maker para comprar uma opção específica. O que isso significa é que, se você inserir uma ordem de mercado para vender a chamada de março de 2018, 125, você a venderia ao preço de oferta de 3,40. Coluna 3 Pergunte (pts): O preço de venda é o último preço oferecido por um fabricante de mercado para vender uma opção específica. O que isso significa é que, se você inserir uma ordem de mercado para comprar a chamada de março de 2018, 125, você compraria no preço de 3,50. NOTA: Comprar na oferta e vender na pergunta é como os criadores de mercado ganham a vida. É imperativo que um comerciante de opções considere a diferença entre o preço de oferta e de venda ao considerar qualquer troca de opção. Quanto mais ativa a opção, tipicamente mais apertado o bidask se espalhou. Uma ampla disseminação pode ser problemática para qualquer comerciante, especialmente um comerciante de curto prazo. Se a oferta for 3.40 e a pergunta é 3.50, a implicação é que, se você comprou a opção um momento (3.50 pergunte) e virou-se e vendê-lo um instante mais tarde (em oferta de 3.40), mesmo que o preço da opção não acontecesse. Não mudou, você perderia -2,85 no comércio ((3,40-3,50) 3,50). Coluna 4 Extrinsic BidAsk (pts): Esta coluna exibe a quantidade de tempo premium incorporada no preço de cada opção (neste exemplo, existem dois preços, um baseado no preço da oferta e o outro no preço do pedido). Isto é importante observar porque todas as opções perdem todo o seu tempo premium no momento da expiração da opção. Portanto, esse valor reflete a quantidade total de tempo premium atualmente incorporada ao preço da opção. Coluna 5 Volatilidade Implícita (IV) BidAsk (): Este valor é calculado por um modelo de preços de opções, como o modelo de Black-Scholes. E representa o nível de volatilidade futura esperada com base no preço atual da opção e outras variáveis ​​de preços de opções conhecidas (incluindo o tempo até o vencimento, a diferença entre o preço de exercício e o preço real das ações e uma taxa de juros livre de risco) . Quanto maior o IV BidAsk (), mais tempo premium está integrado ao preço da opção e vice-versa. Se você tem acesso ao intervalo histórico de valores IV para a segurança em questão, você pode determinar se o nível atual de valor extrínseco está atualmente no alto final (bom para opções de escrita) ou baixo final (bom para opções de compra). Coluna 6 Delta BidAsk (): Delta é um valor grego derivado de um modelo de preço de opção e que representa a posição equivalente de estoque para uma opção. O delta para uma opção de chamada pode variar de 0 a 100 (e para uma opção de colocação de 0 a -100). As características de recompensa atuais associadas à realização de uma opção de compra com um delta de 50 são essencialmente iguais às de 50 ações. Se o estoque subir um ponto completo, a opção ganhará cerca de meio ponto. Quanto mais uma opção é in-the-money, mais a posição atua como uma posição de estoque. Em outras palavras, à medida que o delta se aproxima de 100, a opção se troca cada vez mais com o estoque subjacente, ou seja, uma opção com um delta de 100 ganharia ou perderia um ponto completo por cada ganho ou perda de um dólar no preço subjacente das ações. (Para obter mais check-out usando os gregos para entender opções.) Coluna 7 Gamma BidAsk (): Gamma é outro valor grego derivado de um modelo de precificação de opções. Gamma diz-lhe quantos deltas a opção irá ganhar ou perder se o estoque subjacente aumentar em um ponto completo. Então, por exemplo, se nós compramos a chamada 125 de março de 2018 em 3.50, teríamos um delta de 58.20. Em outras palavras, se as ações da IBM aumentarem em dólar, essa opção deve ganhar aproximadamente 0,5820 de valor. Além disso, se o estoque subir de preço hoje por um ponto completo, esta opção ganhará 5.65 deltas (o valor atual da gama) e teria então um delta de 63.85. De lá, outro ganho de um ponto no preço do estoque resultaria em um ganho de preço para a opção de aproximadamente 0,6385. Coluna 8 Vega BidAsk (pts IV): Vega é um valor grego que indica o valor pelo qual o preço da opção seria esperado para aumentar ou diminuir com base apenas em um aumento de um ponto na volatilidade implícita. Então, olhando novamente na chamada 125 de março de 2018, se a volatilidade implícita aumentasse um ponto entre 19.04 e 20.04, o preço dessa opção ganharia 0.141. Isso indica por que é preferível comprar opções quando a volatilidade implícita é baixa (você paga relativamente menos tempo premium e um aumento subseqüente na IV irá inflar o preço da opção) e escrever opções quando a volatilidade implícita for alta (como mais premium está disponível E um declínio subsequente na IV irá desinflar o preço da opção). Coluna 9 Theta BidAsk (ptsday): conforme observado na coluna do valor extrínseco, todas as opções perdem todos os tempos premium por vencimento. Além disso, o tempo decai como é conhecido, acelera à medida que a expiração se aproxima. Theta é o valor grego que indica quanto valor uma opção perderá com a passagem de um dia. No momento, a Chamada 125 de março de 2018 perderá 0.0431 de valor devido apenas à passagem de um dia, mesmo que a opção e todos os outros valores gregos sejam inalterados. Volume da coluna 10: isso simplesmente diz quantos contratos de uma determinada opção foram negociados durante a última sessão. Normalmente, embora nem sempre - as opções com grande volume terão mais flexíveis as propagandas da bidask, já que a concorrência para comprar e vender essas opções é excelente. Coluna 11 Interesse aberto: esse valor indica o número total de contratos de uma determinada opção aberta, mas ainda não foram compensados. Coluna 12 Greve: o preço de exercício da opção em questão. Este é o preço que o comprador dessa opção pode comprar o título subjacente se ele optar por exercer sua opção. É também o preço pelo qual o escritor da opção deve vender o título subjacente se a opção for exercida contra ele. 13 Uma tabela para as respectivas opções de venda seria similar, com duas diferenças principais: 13 13 As opções de chamadas são mais caras, quanto menor o preço de exercício, as opções de colocação são mais caras quanto maior o preço de exercício. Com as chamadas, os preços de baixa ação têm os preços das opções mais altas, com os preços das opções diminuindo a cada nível de ataque superior. Isso ocorre porque cada preço de exercício sucessivo é menos in-the-money ou mais out-of-the-money. Portanto, cada um contém menos valor intrínseco do que a opção no próximo preço de exercício mais baixo. 13 Com puts, é exatamente o oposto. À medida que os preços de exercício aumentam, as opções de colocação se tornam menos de dinheiro ou mais no dinheiro e, assim, aumentam o valor intrínseco. Assim, com as posições, os preços das opções são maiores à medida que os preços de exercício aumentam. 13 13 Para opções de compra, os valores delta são positivos e são mais altos a um preço de operação mais baixo. Para opções de venda, os valores do delta são negativos e são maiores a um preço de ataque mais alto. Os valores negativos para opções de venda derivam do fato de que eles representam uma posição equivalente de estoque. Comprar uma opção de colocação é semelhante a entrar em uma posição curta em um estoque, daí o valor delta negativo. A negociação de opções eo nível de sofisticação do comerciante de opções médias evoluíram um longo caminho desde que a negociação de opções começou há décadas. A tela de cotação de opção de hoje reflete esses avanços. 13Screen: Opções Opções As opções de Screener não são adequadas para todos os investidores, pois os riscos especiais inerentes à negociação de opções podem expor os investidores a perdas potencialmente rápidas e substanciais. Privilégios de opções de opções sujeitos à revisão e aprovação da TD Ameritrade. Nem todos os proprietários da conta serão qualificados. Leia Recursos e Riscos de Opções Padronizadas antes de investir em opções. Por favor, reveja os Requisitos de Margem Especial para determinados valores mobiliários. Os pedidos de títulos da OTCBB estão sujeitos às regras de negociação de valores mobiliários da OTCBB. As ferramentas de pesquisa e planejamento são obtidas por fontes de terceiros não afim consideradas confiáveis ​​pela TD Ameritrade. No entanto, a TD Ameritrade não garante a precisão e a integridade, e não faz garantias em relação aos resultados a serem obtidos de seu uso. ESTRATÉGIAS DE OPÇÕES: Todas as estratégias de opções são baseadas em ações subjacentes às quais foram atribuídos um ranking de 3, 4 ou 5 STARS por analistas de capital do SP Capital IQs. SP CAPITAL IQ STARS RANKINGS (NO SOFTWARE): as classificações da STARS estão sujeitas a alterações a qualquer momento. O sistema STARS Ranking é definido da seguinte forma: 5-STARS (Strong Buy): o retorno total deverá superar o retorno total de um benchmark relevante, por uma ampla margem nos próximos 12 meses, com as ações subindo no preço em uma base absoluta . 4-STARS (Buy): o retorno total deverá superar o retorno total de um benchmark relevante nos próximos 12 meses, com as ações subindo no preço em uma base absoluta. 3-STARS (Hold): espera-se que o retorno total se aproxime ao retorno total de um benchmark relevante nos próximos 12 meses, com as ações geralmente aumentando no preço em uma base absoluta. 2-STARS (Vender): o retorno total deverá apresentar um desempenho inferior ao retorno total de um benchmark relevante nos próximos 12 meses, e o preço da ação não antecipado para mostrar novamente. 1-STARS (Strong Sell): o retorno total deverá apresentar um desempenho inferior ao retorno total de um benchmark relevante por uma ampla margem nos próximos 12 meses, com as ações caindo no preço em uma base absoluta. Informações fornecidas por, InvestorsObserverFresh Brewed Media. Copyright copy2017. Todos os direitos reservados.